BERLING (BRG): Uzupełnienie Sprawozdania Zarządu z Działalności Grupy Kapitałowej Emitenta w 2014r. - raport 19
Raport bieżący nr 19/2015
Podstawa Prawna:
Art. 56 ust. 1 pkt 2 Ustawy o ofercie - informacje bieżące i okresowe
Zarząd Berling S.A. poniżej przedstawia uzupełnione Sprawozdanie Zarządu z Działalności Grupy Kapitałowej Emitenta w 2014r..
SPRAWOZDANIE ZARZĄDU
Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ EMITENTA
W 2014 ROKU
1 Informacje o Grupie
Berling Spółka Akcyjna (dalej Spółka, Jednostka, Jednostka dominująca) powstała w wyniku przekształcenia z Berling Centrum Chłodnictwa Spółka Jawna, która prowadziła działalność gospodarczą od kwietnia 1993 r. Przekształcenie w spółkę akcyjną nastąpiło na mocy Postanowienia Sądu Rejonowego dla m.st. Warszawy, XIV Wydziału Gospodarczego Krajowego Rejestru Sadowego z dnia 01 lutego 2008 i z tym dniem spółka została wpisana do Rejestru przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem 0000298346.
Numer Identyfikacji Podatkowej spółce nadany został przez Urząd Skarbowy Warszawa Ochota w dniu 29.03.1995 - NIP 522 00 59 742. Numer Regon 010164538 nadany został przez Wojewódzki Urząd Statystyczny ul. Wiktorska 91A w Warszawie w dniu 01.04.1993. Obecnie siedziba Spółki mieści się w Warszawie przy ul Zgada 5/8., zarejestrowana w Sądzie Rejonowym dla m. ST. Warszawy, XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego.
Wysokość kapitału zakładowego w Berling S.A. wynosi 17.550.200 PLN.
Głównym przedmiotem działalności Spółki jest:
• Handel hurtowy i detaliczny urządzeniami chłodniczymi,
• Usługi w zakresie napraw, montażu i kompletacji urządzeń przemysłowych w szczególności związanych z chłodnictwem.
Grupa Kapitałowa Berling obejmuje jednostkę dominującą Berling S.A. oraz jednostkę zależną Przedsiębiorstwo Wielobranżowe Arkton Sp. z o.o., w której jednostka dominująca posiada 100% udziałów, oraz Berling Promotions Sp. z o.o. (dawniej MW Legal 9 Sp. z o.o.), w której jednostka dominująca posiada 100% udziałów.
Emitent posiada dwa podmioty zależne, którymi są:
- Przedsiębiorstwo Wielobranżowe ARKTON Spółka z ograniczona odpowiedzialnością z siedzibą Wilkowicach, ul. Mórkowska 36, 64 – 100 Leszno, zarejestrowaną w Sądzie Rejonowym w Poznaniu, XXII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS 0000024882, z kapitałem zakładowym w wysokości 6 000 000,00 PLN.
Emitent posiada 100% udziałów w kapitale zakładowym spółki, co daje 100% głosów na zgromadzeniu wspólników.
Arkton z siedzibą w Wilkowicach w Wielkopolsce, od momentu założeniu firmy w 1991 r., zajmował się doradztwem, projektowaniem, dostawą, produkcją zespołów wielosprężarkowych i schładzaczy, jak również dystrybucją komponentów do tych instalacji. Od momentu przejęcia Arktonu w 2008 r. rozwijana jest działalność produkcyjna urządzeń chłodniczych.
Arkton specjalizuje się w:
• Produkcji urządzeń katalogowych z podziałem na agregaty skraplające i zespoły sprężarkowe;
• Produkcji specjalnej: wychładzacze cieczy, urządzenia do central klimatyzacyjnych, i innych urządzeń na indywidualne zamówienie
• Fachowym doborze i sprzedaży urządzeń i komponentów oferowanych przez Grupę Berling firmom instalacyjnym i drobnym hurtowniom;
• Wykonywaniu na zlecenie projektów instalacji chłodniczych.
oraz
- zakupiona w 2011 roku przez BERLING spółka BERLING Promotions sp. z o.o. , w której Berling nabył 100% udziałów, jej przedmiotem działalności jest:
• działalność marketingowa,
• pozostałe doradztwo w zakresie prowadzenia działalności gospodarczej i zarządzania.
Czas trwania jednostek zależnych jest nieokreślony.
2 Informacje dotyczące składu osobowego Zarządu oraz Rady Nadzorczej Spółki
W okresie obrotowym członkami Zarządu Spółki byli:
• Hanna Berling – Prezes Zarządu
• Paweł Ciechański – Vice Prezes Zarządu
• Radosław Mrowiński – Vice Prezes Zarządu
W okresie obrotowym członkami Rady Nadzorczej Spółki byli:
• Tomasz Berling - Przewodniczący Rady Nadzorczej
• Marcin Marczuk - Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej
• Kajetan Paweł Wojnicz – Członek Rady NAdzorczej
• Marcin Berling - Członek Rady Nadzorczej
• Agata Pomorska –Członek Rady Nadzorczej
3 Zdarzenia istotnie wpływające na działalność Grupy, jakie miały miejsce w roku obrotowym 2013
Zdaniem Zarządu Berling w okresie, którego dotyczy raport nie miały miejsca istotne zdarzenia, które miałyby wpływ na działalność Grupy Emitenta w 2014 roku.
4 Przewidywany rozwój Grupy Kapitałowej
Celem strategicznym Grupy jest dalsza ekspansja na rynku krajowym i na rynkach zagranicznych. Docelowo planowane jest dalsze umacnianie pozycji lidera na rynku krajowym, w szczególności poprzez rozszerzenie gamy oferowanych produktów i osiągnięcie silniejszej pozycji na wybranych rynkach lokalnych, np. w Wielkopolsce, w woj Świętokrzyskim.
Wypracowana przez kilkanaście lat funkcjonowania na rynku pozycja Grupy, potencjał biznesowy i finansowy, znacząca zdolność do dalszego rozwoju, posiadane narzędzia (potencjał dystrybucyjny, handlowy, sprawność organizacyjna), stałe poszerzanie kręgu odbiorców zarówno w kraju, jak i za granicą oraz planowane rozszerzenie produkcji o nowe produkty w związku z dalszym rozwojem spółki Arkton, pozwalają zakładać wykonalność przyjętej przez Grupę strategii.
Grupa konsekwentnie realizuje strategię dalszego wzmacniania pozycji rynkowej, co zamierza osiągnąć poprzez rozwój organiczny oraz inwestycje kapitałowe.
Grupa będzie konsekwentnie wzmacniać swoją konkurencyjność rynkową poprzez jakość i szerokość oferty. W tym celu Grupa systematycznie poszerza swój potencjał logistyczny oraz dystrybucyjny.
W celu zaspokojenia stale rosnących potrzeb odbiorców Grupa planuje dalsze rozszerzanie oferty produktowej.
5 Ważniejsze osiągnięcia w dziedzinie badań i rozwoju
Grupa Kapitałowa nie prowadzi prac badawczych i rozwojowych.
6 Aktualna sytuacja finansowa
Poniżej wybrane dane finansowe Grupy (w tys. PLN)(TEUR), zawierające podstawowe pozycje rocznego sprawozdania finansowego (również przeliczone na euro) za bieżący i poprzedni rok obrotowy oraz opis wybranych danych finansowych.
Wybrane dane finansowe Grupy Emitenta w PLN wskazują na 19% spadek sprzedaży, oraz 39% spadek zysku z działalności operacyjnej i 37% spadek zysku netto w porównaniu do roku poprzedniego.
Na koniec 2014 r. oku odnotowano 2% wzrost kapitałów własnych.
Wartość Aktywów/Pasywów na koniec 2014 roku wzrosła o 3%.
Wartość zadłużenia krótkoterminowego w porównaniu do roku poprzedniego wzrosła o 7%.
Zarząd Grupy w związku z obecną sytuacją w roku 2015 oczekuje niewielkiego wzrostu przychodów oraz zysku netto.
Wyszczególnienie 2013 PLN 2014 PLN 2013 EUR 2014 EUR
Przychody neto ze sprzedaży 100 792 81 155 23 935 19 372
Zysk (strata) na działalności operacyjnej 13 132 8 065 3 118 1 925
Zysk (strata) brutto 13 428 8 817 3 189 2 105
Zysk (strata) netto 10 861 6 878 2 579 1 642
Zysk (strata) na jedną akcję (w PLN) * 0,62 0,39 0,15 0,09
*wartość zysku na jedną akcję obliczono jako iloraz liczby akcji oraz zysku za dany okres
Wyszczególnienie 31.12.2013 PLN 31.12.2014 PLN 31.12.2013 EUR 31.12.2014 EUR
Aktywa 94 948 97 496 22 894 22 874
Zobowiązania długoterminowe 538 656 130 154
Zobowiązania krótkoterminowe 10 924 11 741 2 634 2 755
Kapitał własny 83 486 85 099 20 131 19 966
Liczba akcji (w tys. sztuk) 17 524 17 550 17 524 17 550
Średnie kursy wymiany złotego w okresach objętych sprawozdaniem finansowym i porównywalnymi danymi finansowymi w stosunku do EUR ustalanych przez NBP w szczególności:
• kursu obowiązującego na ostatni dzień każdego okresu (31.12.2014 r. - kurs ogłoszony przez NBP – tabela kursów średnich NBP nr 252/A/NBP/2014 z dnia 2014-12-31 tj. 4,2623 zł; 31.12.2013 r. - kurs ogłoszony przez NBP – tabela kursów średnich NBP nr 251/A/NBP/2013 z dnia 31.12.2013 tj. 4,1472 zł),
• kurs średni w każdym okresie, obliczony jako średnia arytmetyczna kursów obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca w danym okresie (2014r. – 4,1893 zł; 2013r. – 4,2110 zł).
7 Nabycie udziałów własnych
W 2014 roku nie wystąpiły w Grupie transakcje polegające na nabyciu udziałów/akcji własnych.
8 Oddziały i zakłady
Grupa nie posiada oddziałów oraz zakładów.
9 Instrumenty finansowe
Do głównych instrumentów finansowych, z których korzystała Grupa, należą umowy leasingu finansowego.
W 2014 roku jednostka w związku z dużą zmiennością cen miedzi na światowych rynkach zawierała opcje zabezpieczające wartość godziwą posiadanej przez Grupę miedzi oraz zabezpieczała kursy walut związanych z zakupem towarów.
Głównym celem tych instrumentów finansowych jest optymalizacja podatkowa i zabezpieczenie działalności Grupy. Grupa posiada też aktywa finansowe, takie jak należności z tytułu dostaw i usług, środki pieniężne i depozyty krótkoterminowe, które powstają bezpośrednio w toku prowadzonej przez nią działalności.
Zasadą stosowaną przez Grupę było nieprowadzenie obrotu instrumentami finansowymi.
Główne rodzaje ryzyka wynikającego z instrumentów finansowych Grupy obejmują ryzyko stopy procentowej przepływów pieniężnych, ryzyko płynności oraz ryzyko walutowe.
Zarząd weryfikuje i uzgadnia zasady zarządzania każdym z tych rodzajów ryzyka – zasady te zostały w skrócie omówione poniżej.
Ryzyko stopy procentowej
Narażenie Grupy na ryzyko wywołane zmianami rynkowych stóp procentowych dotyczy przede wszystkim długoterminowych zobowiązań finansowych ze zmienną stopą procentową tj. zobowiązań
z tytułu zawartych umów leasingu.
Ryzyko kredytowe
Grupa zawiera transakcje wyłącznie z renomowanymi firmami o dobrej zdolności kredytowej. Wszyscy klienci, którzy pragną korzystać z kredytów kupieckich, poddawani są procedurom wstępnej weryfikacji.
Ponadto, dzięki bieżącemu monitorowaniu stanów należności, narażenie Grupy Kapitałowej na ryzyko nieściągalnych należności jest nieznaczne.
Ryzyko związane z płynnością
Grupa monitoruje ryzyko braku funduszy przy pomocy narzędzia okresowego planowania płynności.
Narzędzie to uwzględnia terminy zapadalności zarówno inwestycji jak i aktywów finansowych (np. konta należności, pozostałych aktywów finansowych) oraz prognozowane przepływy pieniężne z działalności operacyjnej.
Celem Grupy jest utrzymanie równowagi pomiędzy ciągłością a elastycznością finansowania, poprzez korzystanie z rozmaitych źródeł finansowania, takich jak umowy leasingu finansowego z opcją zakupu.
Ryzyko walutowe
Kurs walut wywiera wpływ na działalność Grupy. Ze względu na fakt dokonywania zakupu towarów u zagranicznych dostawców oraz sprzedaży w dominującej części przeznaczonej do odbiorców krajowych ryzyko w tym obszarze może być istotne. Grupa wykorzystuje transakcje zabezpieczające przed ryzykiem kursowym. Ponadto Grupa na bieżąco monitoruje sytuację finansową związaną z zawieranymi w innych walutach transakcjami w celu ograniczenia ryzyka mogącego negatywnie wpłynąć na sytuację finansową i osiągane przez Grupę wyniki. Dodatkowo Spółka stosuje hedging naturalny polegający na tym, iż nabywa zapasy w EUR i równocześnie sprzedaje je stosując dla swoich odbiorców cennik EUR (część faktur sprzedaży jest wystawiana w EUR), co powoduje, że ewentualne zmiany cen towarów maja ograniczony wpływ na wynik osiągany przez jednostkę.
10 Opis istotnych czynników ryzyka i zagrożeń, z określeniem, w jakim stopniu Grupa emitenta jest na nie narażony
Czynniki ryzyka związane z działalnością Grupy Kapitałowej:
Ryzyka związane z rynkami, na których Grupa prowadzi działalność.
Głównym rynkiem zbytu jest Polska i wielkość sprzedaży jest w znacznym stopniu uzależniona od wielkości inwestycji w Polsce, na które Grupa nie ma wpływu. Niekorzystne zmiany koniunktury mogą mieć wpływ na przychody oraz wyniki Grupy. Stopień narażenia na ww. ryzyko jest średni.
W celu ograniczenia tego ryzyka Grupa Berling stara się zwiększyć % sprzedaży zagranicę , oraz posiada szeroki asortyment części do serwisowania istniejących instalacji chłodniczych.
Ryzyko związane z warunkami pogodowymi.
Niskie temperatury oraz śnieżne zimy wydłużają okres inwestycji co może mieć wpływ na sprzedaż i przychody Grupy. Stopień narażenia na ww. ryzyko jest mały
Ryzyko związane z ograniczonymi mocami produkcyjnymi.
Ograniczone moce produkcyjne mają negatywny wpływ na wynik Grupy, nierealizowanie zamówień w krótkim czasie może spowodować odpływ części odbiorców do innych dostawców. Stopień narażenia na ww. ryzyko jest mały
W celu ograniczenia tego ryzyka Zarząd na bieżąco monitoruje moce produkcyjne i podejmuje decyzje w celu poprawy efektywności produkcji firmy zależnej - Przedsiębiorstwo Wielobranżowe Arkton Sp. z o.o. Zarząd w razie potrzeby może zdecydować o szybkiej rozbudowie hali produkcyjnej w spółce zależnej.
Ryzyko związane z małą powierzchnią magazynową.
Wzrost sprzedaży, wiąże się ze wzrostem asortymentu jak i wzrostem zapasów, co powoduje większe zapotrzebowanie na powierzchnie magazynową, która jest ograniczona. Stopień narażenia na ww. ryzyko jest mały
Aby zapobiec przyhamowaniu wzrostu sprzedaży, który mógłby być spowodowany brakiem wystarczającej powierzchni magazynowej. Zarząd cały czas monitoruje te potrzeby i w razie potrzeby może zdecydować o szybkiej rozbudowie powierzchni magazynowej w spółce zależnej – Przedsiębiorstwo Wielobranżowe Arkton sp. z o.o.
11 Wskazanie, czy emitent jest jednostką dominującą lub znaczącym inwestorem oraz czy sporządza skonsolidowane sprawozdanie finansowe
Berling S.A. od dnia 31 marca 2008 jest jednostką dominującą nad Przedsiębiorstwem Wielobranżowym Arkton spółka z ograniczoną odpowiedzialnością i sporządza skonsolidowane sprawozdanie finansowe. Spółka posiada 100% udziałów.
Ponadto Berling S.A. od 22 listopada 2011 jest jednostką dominującą nad Berling Promotions sp. z o.o. i sporządza skonsolidowane sprawozdanie finansowe. Spółka posiada 100% udziałów.
12 Wskazanie skutków zmian w strukturze jednostki gospodarczej, w tym w wyniku połączenia jednostek gospodarczych, przejęcia lub sprzedaży jednostek grupy kapitałowej emitenta, inwestycji długoterminowych, podziału, restrukturyzacji i zaniechania działalności.
W 2014 roku nie wystąpiły takie zdarzenia.
13 Informacje dotyczące akcjonariuszy jednostki dominującej - emitenta
Struktura akcjonariuszy na dzień sporządzenia raportu za 2014 roku
Wyszczególnieni
Ilość akcji
% akcji
Wartość nominalna (w zł)
Liczba głosów na walnym zgromadzeniu
% udział głosów na walnym zgromadzeniu
Berling Hanna 120 - 120 120 -
DAO sp. z o.o. 10 770 000 61,37 10 770 000 10 770 000 61,37
Berling Marcin 40 - 40 40 -
Berling Tomasz 80 040 - 80 040 80 040 -
Łącznie Fundusze Zarządzane w Ramach Aviva Inwestors TFI 1 473 986 8,40 1 473 986 1 473 986 8,40
Znaczącym akcjonariuszem Spółki posiadającym 61,37 % akcji jest DAO sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie.
Udziałowcami Spółki DAO sp. z o.o. są:
• Prezes Zarządu – Hanna Berling 50% udziałów
• Przewodniczący Rady Nadzorczej – Tomasz Berling 25% udziałów
• Członek Rady Nadzorczej Marcin Berling 25% udziałów
Wszystkie wyemitowane przez podmiot dominujący akcje są akcjami zwykłymi bez żadnego uprzywilejowania, co do uczestnictwa w podziale zysku.
Zarząd na dzień sporządzenia raportu nie posiada żadnych informacji o znanych emitentowi umowach (w tym również zawartych po dniu bilansowym), w wyniku których mogą w przyszłości nastąpić zmiany w proporcjach posiadanych akcji przez dotychczasowych akcjonariuszy i obligatariuszy.
Zestawienie stanu posiadania akcji emitenta przez osoby zarządzające i nadzorujące na dzień 31.12.2014r.
• Prezes Zarządu – Hanna Berling 120 akcji
• Członek Zarządu – Paweł Ciechański 150.000 akcji
• Przewodniczący Rady Nadzorczej – Tomasz Berling 40 akcji
• Członek Rady Nadzorczej - Marcin Berling 40 akcji
Ponadto ww. osoby oprócz Pawła Ciechańskiego – Członka Zarządu są udziałowcami firmy Berling Investments Ltd, który posiada 10 770 000 akcji spółki Berling S.A. w następujących proporcjach:
• Prezes Zarządu – Hanna Berling 50% udziałów
• Przewodniczący Rady Nadzorczej – Tomasz Berling 25% udziałów
• Członek Rady Nadzorczej - Marcin Berling 25% udziałów
Dodatkowo w styczniu 2015r. Przewodniczący Rady Nadzorczej – Tomasz Berling zwiększył swój stan posiadania o 80.000 akcji i obecnie posiada 80.040 akcji
14 Informacje o podstawowych produktach:
Grupa Kapitałowa rozpoznaje następujący asortyment:
• Sprężarki,
• Chłodnice,
• Skraplacze,
• Komponenty,
• Produkty Arkton
• Pozostałe.
Struktura przychodów ze sprzedaży wg asortymentu
Wyszczególnienie
Produkty Arktonu 12 miesięcy
2014
25 601 12 miesięcy
2013
25 324
Sprężarki 10 352 13 463
Chłodnice 19 461 33 386
Skraplacze 4 349 7 149
Komponenty 12 463 16 250
Pozostałe 8 929 5 220
Razem 81 155 100 792
Ze względu na złożoną specyfikę branży grupa kapitałowa nie pokazuje ilości sprzedanych produktów.
15 Informacje dotyczące głównych klientów
W Grupie nie występują klienci stanowiący indywidualnie co najmniej 10% przychodów ze sprzedaży ogółem w danym roku obrotowym.
16 Informacje o rynkach zbytu
Wyszczególnienie
12 miesięcy
2014
12 miesięcy
2013
Polska 74 633 93 804
Zagranica
UE 3 821
2 701 4 701
2 287
Razem 81 155 100 792
17 Informacje o dostawcach
Dostawcami są zarówno firmy krajowe, jak i zagraniczne, ze znaczną przewagą firm zagranicznych
Dostawcy osiągający co najmniej 10% sprzedaży ogółem:
• GEA Heat Exchangers a.s. GEA Goedhart Systems z siedzibą Kostomlatecka 180; 288 26 Nymburk, Czech Republik
• Bitzer Kuhlmaschinenbau GmbH z siedzibą Eschenbrunnlestrabe 15; 71065 Sindelfingen, Germany
Brak powiązań z ww. dostawcami
18 Informacje o zawartych umowach znaczących dla działalności Grupy emitenta, w tym znanych emitentowi umowach zawartych pomiędzy akcjonariuszami (wspólnikami), umowach ubezpieczenia, współpracy lub kooperacji
W roku 2014 nie wystąpiły takie umowy.
19 Informacje o powiązaniach organizacyjnych lub kapitałowych Grupy kapitałowej z innymi podmiotami oraz określenie jego głównych inwestycji krajowych i zagranicznych (papiery wartościowe, instrumenty finansowe, wartości niematerialne i prawne oraz nieruchomości), w tym inwestycji kapitałowych dokonanych poza jego grupą jednostek powiązanych oraz opis metod ich finansowania;
W roku 2014 nie wystąpiły. Emitent od 2008 roku posiada 100% udziałów w Przedsiębiorstwie Wielobranżowym Arkton sp. z o.o., a od 22 listopada 2011 roku posiada 100% udziałów w Berling Promotions sp. z o.o.
20 informacje o istotnych transakcjach zawartych przez emitenta lub jednostkę od niego zależną z podmiotami powiązanymi na innych warunkach niż rynkowe, wraz z ich kwotami oraz informacjami określającymi charakter tych transakcji - obowiązek uznaje się za spełniony poprzez wskazanie miejsca zamieszczenia informacji w sprawozdaniu finansowym;
W roku 2014 nie wystąpiły.
21 Informacje o zaciągniętych i wypowiedzianych w danym roku obrotowym umowach dotyczących kredytów i pożyczek, z podaniem co najmniej ich kwoty, rodzaju i wysokości stopy procentowej, waluty i terminu wymagalności;
W roku 2014 nie zostały zaciągnięte żadne umowy dotyczące kredytów i pożyczek.
22 Informacje o udzielonych w danym roku obrotowym pożyczkach, ze szczególnym uwzględnieniem pożyczek udzielonych jednostkom powiązanym emitenta, z podaniem co najmniej ich kwoty, rodzaju i wysokości stopy procentowej, waluty i terminu wymagalności;
W roku 2014 nie zostały udzielone żadne pożyczki
23 Informacje o udzielonych i otrzymanych w danym roku obrotowym poręczeniach i gwarancjach, ze szczególnym uwzględnieniem poręczeń i gwarancji udzielonych jednostkom powiązanym emitenta
W 2014 roku nie wystąpiły takie zdarzenia
24 W przypadku emisji papierów wartościowych w okresie objętym raportem - opis wykorzystania przez emitenta wpływów z emisji do chwili sporządzenia sprawozdania z działalności;
W 2014 roku nie wystąpiły takie zdarzenia
25 Objaśnienie różnic pomiędzy wynikami finansowymi wykazanymi w raporcie rocznym a wcześniej publikowanymi prognozami wyników na dany rok;
Grupa nie publikowała prognoz na 2014 rok.
26 Ocenę, wraz z jej uzasadnieniem, dotyczącą zarządzania zasobami finansowymi, ze szczególnym uwzględnieniem zdolności wywiązywania się z zaciągniętych zobowiązań, oraz określenie ewentualnych zagrożeń i działań, jakie emitent podjął lub zamierza podjąć w celu przeciwdziałania tym zagrożeniom;
W strukturze finansowania Grupy w 2014 roku nie zaszły istotne zmiany w porównaniu do roku 2013, w którym to Grupa korzystała w dużym stopniu z finansowania wewnętrznego. Na koniec 2014 roku Grupa nie ma zaciągniętych żadnych kredytów, ani pożyczek. Jedyne zewnętrzne finansowanie to leasing na zakup środków transportu. Sytuacja Grupy na dzień 31.12.2014 roku została przedstawiona poniżej i pokazuje finansowanie działalności kapitałem własnym.
SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ
2014
tys. zł 2013
tys. zł Dynamika Struktura
2014 Struktura
2013
Aktywa trwałe
Wartość firmy 7 186 8 471 -15% 7% 9%
Rzeczowe aktywa trwałe 6 370 6 224 2% 7% 7%
Wartości niematerialne 75 3 2 500% 0% 0%
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 3 679 3 903 -6% 4% 4%
- - -
Aktywa trwałe razem 17 311 18 602 -7% 18% 20%
Aktywa obrotowe
Zapasy 36 581 39 565 -8% 38% 42%
Należności handlowe oraz pozostałe należności 11 981 15 221 -21% 12% 16%
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 29 791 20 229 47% 31% 21%
Pozostałe aktywa 1 832 1 331 38% 2% 1%
Aktywa obrotowe razem 80 185 76 346 5% 82% 80%
Aktywa trwałe przeznaczone do sprzedaży - - - - -
Aktywa razem 97 496 94 948 3% 100,00% 100%
2014
tys. zł 2013
tys. zł Dynamika Struktura
2014 Struktura
2013
Kapitał własny
Kapitał podstawowy 17 550 17 550 0% 18% 18%
Kapitał zapasowy 60 671 55 075 10% 62% 58%
Zysk netto okresu sprawozdawczego 6 878 10 861 -37% 7% 11%
Kapitał przypadający akcjonariuszom podmiotu dominującego 85 099 83 486 2% 87% 88%
Kapitał przypadający udziałom niesprawującym kontroli - - - - -
Kapitał własny razem 85 099 83 486 2% 87% 88%
Zobowiązanie długoterminowe
Pożyczki i kredyty bankowe - - - -
Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego 463 390 19% 0% 0%
Zobowiązania długoterminowe z tytułu leasingu finansowego 159 103 54% 0% 0%
Rozliczane w czasie dotacje 34 44 -23% 0% 0%
Zobowiązania długoterminowe razem 656 538 22% 1% 1%
Zobowiązania związane bezpośrednio z aktywami trwałymi przeznaczonymi do sprzedaży - - - - -
Zobowiązania krótkoterminowe
Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania 10 730 10 141 6% 11% 11%
Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych 498 417 19% 1% 0%
Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego 303 221 37% 0% 0%
Pożyczki i kredyty bankowe - - - - -
Zobowiązania krótkoterminowe z tytułu leasingu finansowego 201 133 51% 0% 0%
Rozliczane w czasie dotacje 10 11 -9% 0% 0%
Zobowiązania krótkoterminowe razem 11 741 10 924 7% 12% 12%
Zobowiązania razem 12 397 11 461 8% 13% 12%
Pasywa razem 97 496 94 948 3% 100,00% 100,00%
Zdaniem Zarządu płynność finansowa Grupy nie jest zagrożona a do zdolności wywiązywania się z zaciągniętych zobowiązań mówią nam poniższe wskaźniki płynności.
Wskaźnik Formuła obliczeniowa Wartość wskaźnika
2014 2013 2012
Wskaźnik płynności szybkiej (inwestycje krótkoterminowe + należności krótkoterminowe)/ zobowiązania krótkoterminowe 3,7 3,4 2,7
Wskaźnik płynności bieżącej aktywa obrotowe/ zobowiązania krótkoterminowe 6,8 7,0 5,2
Na dzień sporządzenia sprawozdania Zarządowi nie są znane żadne zdarzenia, które mogłyby stanowić zagrożenia dla regulowania zobowiązań w przyszłości.
Ponadto w celu poprawy płynności Zarząd stara się o pozyskiwanie środków pieniężnych z funduszy europejskich, a standardowe terminy płatności zobowiązań wynoszą od 30 dni do 90.
27 Ocena możliwości realizacji zamierzeń inwestycyjnych, w tym inwestycji kapitałowych, w porównaniu do wielkości posiadanych środków, z uwzględnieniem możliwych zmian w strukturze finansowania tej działalności
Na dzień sporządzenia raportu Grupa Kapitałowa ma możliwość realizacji zamierzeń inwestycyjnych ze środków własnych.
28 Ocenę czynników i nietypowych zdarzeń mających wpływ na wynik z działalności za rok obrotowy, z określeniem stopnia wpływu tych czynników lub nietypowych zdarzeń na osiągnięty wynik;
Zdaniem Zarządu Berling w okresie, którego dotyczy raport, nie wystąpiły istotne zdarzenia mające wpływ na wynik z działalności Emitenta i osiągnięte wyniki finansowe w 2014 roku.
Głównym czynnikiem który miał wpływ na osiągnięte wyniki, był duży spadek sprzedaży, co przy określonych "stałych kosztach" ma duży wpływ na osiągnięty wynik końcowy Spółki
29 Charakterystykę zewnętrznych i wewnętrznych czynników istotnych dla rozwoju przedsiębiorstwa emitenta oraz opis perspektyw rozwoju działalności emitenta co najmniej do końca roku obrotowego następującego po roku obrotowym, za który sporządzono sprawozdanie finansowe zamieszczone w raporcie rocznym, z uwzględnieniem elementów strategii rynkowej przez niego wypracowanej;
Czynniki zewnętrzne i wewnętrzne:
• wzrost cen surowców
• wzrost cen towarów
• spadek bezrobocia
• wzrost inflacji
• poprawa sytuacji ekonomicznej w Europie
• wzrost stóp procentowych
• kurs euro w 2014r. w przedziale 3,9 - 4,4
• kurs USD w 2014r. w przedziale 3,5 - 4,0
Zarząd stale monitoruje rynek, oraz podejmuje działania, które maja spowodować trwały wzrost wyników Grupy Kapitałowej. Zarząd dostrzega potencjał rynku i aby sprostać wymaganiom rynku strategia grupy przewiduje:
• wprowadzenie szerszego asortymentu towarów
• poprawienie wydajności produkcyjnych
• wprowadzenie nowych produktów
• zdobywanie nowych rynków zbytu oraz nowych sektorów gospodarczych
• bieżące modyfikowanie cen sprzedaży towarów i materiałów, w celu poprawienia zysku na sprzedaży
30 Zmiany w podstawowych zasadach zarządzania przedsiębiorstwem emitenta i jego grupą kapitałową;
W 2014 roku nie zaszły ww. zmiany
31 Wszelkie umowy zawarte między emitentem a osobami zarządzającymi, przewidujące rekompensatę w przypadku ich rezygnacji lub zwolnienia z zajmowanego stanowiska bez ważnej przyczyny lub gdy ich odwołanie lub zwolnienie następuje z powodu połączenia emitenta przez przejęcie;
W roku obrotowym 2014 nie zostały zawarte takie umowy
32 Wartość wynagrodzeń, nagród lub korzyści, w tym wynikających z programów motywacyjnych lub premiowych opartych na kapitale emitenta, w tym programów opartych na obligacjach z prawem pierwszeństwa, zamiennych, warrantach subskrypcyjnych (w pieniądzu, naturze lub jakiejkolwiek innej formie), wypłaconych, należnych lub potencjalnie należnych, odrębnie dla każdej z osób zarządzających i nadzorujących emitenta w przedsiębiorstwie emitenta, bez względu na to, czy odpowiednio były one zaliczane w koszty, czy też wynikały z podziału zysku; w przypadku gdy emitentem jest jednostka dominująca, wspólnik jednostki współzależnej lub znaczący inwestor - oddzielnie informacje o wartości wynagrodzeń i nagród otrzymanych z tytułu pełnienia funkcji we władzach jednostek podporządkowanych; jeżeli odpowiednie informacje zostały przedstawione w sprawozdaniu finansowym - obowiązek uznaje się za spełniony poprzez wskazanie miejsca ich zamieszczenia w sprawozdaniu finansowym;
Wynagrodzenie osób wchodzących w skład organów zarządzających oraz nadzorujących wypłacone lub należne:
Wyszczególnienie
stan na
dzień
31.12.2014 stan na
dzień
31.12.2013
Organy zarządzające 1 135 1 091
Organy nadzorujące 36 39
Razem 1 174 1 130
Uzupełnienie:
Emitent jeszcze nie posiada polityki wynagradzania. Wynagrodzenie zarządu określa co roku Rada Nadzorcza indywidualnie dla każdego członka zarządu, Członkowie Rady Nadzorczej są wynagradzani za posiedzenie, z wyjątkiem Przewodniczącego Rady, który otrzymuje stałe comiesięczne wynagrodzenie. W firmie nie występują żadne programy motywacyjne.
W 2014r. Zarząd otrzymywał wynagrodzenie w wysokości 1 135 TPLN:
Skład Zarządu W 2014r.
• Hanna Berling – Prezes Zarządu, - 377 tyś zł
• Paweł Ciechański – Vice Prezes Zarządu, - 430 tyś zł
• Radosław Mrowiński – Vice Prezes Zarządu - 329 tyś zł
W 2013r. Zarząd otrzymał wynagrodzenia w wysokości 1 091 TPLN:
Skład Zarządu w 2013r.
• Hanna Berling – Prezes Zarządu, - 353 tyś zł
• Paweł Ciechański – Vice Prezes Zarządu, - 484 tyś zł
• Radosław Mrowiński – Vice Prezes Zarządu (od 16.04.2013r). - 253 tyś zł
Wynagrodzenia członków Rady Nadzorczej Berling S.A. w 2014 i 2013 roku kształtowały się następująco:
W 2014 r.
• Tomasz Berling – 30 tys. zł,
• Marcin Berling – 2 tys. zł,
• Marcin Marczuk – 3,2 tys. zł,
• Kajetan Wojnicz – 2 tys. zł.
• Agata Pomorska – 2 tyś. zł.
W 2013 r.
• Tomasz Berling – 30 tys. zł,
• Marcin Berling – 2 tys. zł,
• Marcin Marczuk – 3,2 tys. zł,
• Kajetan Wojnicz – 2 tys. zł.
• Agata Pomorska - 2 tys. zł,
Dodatkowo w 2014 roku Pan Marcin Berling z tytułu umowy o pracę w Berling S.A. otrzymał wynagrodzenie zasadnicze w wysokości 29 tys. zł i z tytułu umowy o pracę w spółce zależnej Berling Promotions Sp. z o.o. uzyskał wynagrodzenie w kwocie 96 tyś zł, a w roku 2013, otrzymał 35 tyś. zł. z tytułu umowy o prace w Berling S.A., i 96 tyś zł z tytułu umowy o pracę w spółce zależnej Berling Promotions Sp. z o.o.
33 Informacje o systemie kontroli programów akcji pracowniczych;
Grupa nie posiada systemu kontroli programów akcji pracowniczych
34 Informacje o:
i. dacie zawarcia przez emitenta umowy, z podmiotem uprawnionym do badania sprawozdań finansowych, o dokonanie badania lub przeglądu sprawozdania finansowego lub skonsolidowanego sprawozdania finansowego oraz okresie, na jaki została zawarta ta umowa,
27.06.2014r.
ii. wynagrodzeniu podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych, wypłaconym lub należnym za rok obrotowy odrębnie za:
- badanie rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego,10 tys. zł
- inne usługi poświadczające, w tym przegląd skonsolidowanego sprawozdania finansowego,7 tys. zł
c) informacje określone w lit. b należy podać także dla poprzedniego roku obrotowego,
- badanie rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego, 10 tys. zł
- inne usługi poświadczające, w tym przegląd skonsolidowanego sprawozdania finansowego,7 tys. zł
35 Postępowanie sądowe i a
