Morgan Stanley o Pekao SA
Morgan Stanley, w raporcie z 12 października, wydał rekomendację "równoważ" dla Banku Pekao SA, wyznaczając cenę docelową akcji banku na poziomie 123 zł.
Analitycy podali, że wśród polskich banków preferują akcje Pekao SA. Ze względu na wysoki wskaźnik CET1 na poziomie 18,1 proc. oczekują wypłaty wysokiej dywidendy i oceniają, że bank będzie zdolny przeznaczać na nią w średnim terminie około 100 proc. osiąganego zysku.
Zawracają uwagę, że bank ma mały udział w rynku kredytów hipotecznych we frankach szwajcarskich.
W lipcu UniCredit sprzedał w procesie ABB ok. 10 proc. akcji Pekao za ok. 3,3 mld zł i upłynął 90-dniowy lock-up na akcje banku.
Zdaniem analityków dalsza sprzedaż akcji przez UniCredit jest kwestią otwartą, a transakcja może odbyć się zarówno w drodze ABB, jak i poprzez sprzedaż tego pakietu inwestorowi.
Według spekulacji prasowych pakietem akcji Pekao SA zainteresowane jest PZU.
Media informowały, że rozmowy PZU z włoskim UniCredit w sprawie przejęcia akcji Banku Pekao powinny zakończyć się do końca października, a ustalenia wokół ceny transakcji krążyły między 3 a 3,5 mld euro.
Według wcześniejszych wypowiedzi przedstawicieli rządu Polska powinna zwiększać swoje zaangażowanie w sektorze bankowym. Raport został wydany przy cenie 127,80 zł.
