Debiut kontraktów futures na Giełdzie Energii S.A.
Giełda Energii S.A. wprowadziła finansowe kontrakty terminowe na energię elektryczną do obrotu giełdowego. Pierwsze notowanie kontraktów nastąpiło na sesji w dniu 1 października 2002 r.
- Produkty oferowane na Rynku Finansowym futures stwarzają możliwość skutecznego i efektywnego zarządzania ryzykiem handlowym, wynikającym ze zmienności cen energii. Możliwości te docenili uczestnicy rynku biorący udział w pierwszej sesji. Jestem przekonany, że stopniowo rynek ten będzie cieszył się coraz większym zainteresowaniem - powiedział po zakończeniu sesji Grzegorz Onichimowski, prezes zarządu Giełdy Energii S.A.
Giełda wprowadziła 1 października do obrotu kontrakty miesięczne (oznaczone: FFM13-02, FFM01-03, FFM02-03), kontrakty tygodniowe (oznaczone: FFW45-02, FFW46-02, FFW47-02, FFW48-02) oraz kontrakty tzw. szczytowe na energię elektryczną, tj. na energię dostarczaną w godzinach od 19 do 21 w dni robocze (oznaczone nazwami: PW43-02 i PW44-02).
Istota Rynku Terminowego Finansowego polega na prowadzeniu operacji finansowych w oparciu o instrument bazowy jakim jest energia elektryczna.
Rozliczanie pomiędzy stronami dokonywane jest już w okresie notowań, tj. po każdej sesji giełdowej, na której nastąpi zmiana ceny (kursu) kontraktu. Jeżeli kurs spada różnicę ceny dopłaca kupujący na rzecz sprzedającego; jeśli kurs rośnie - różnicę ceny dopłaca sprzedający na rzecz kupującego.
Jeżeli w terminie wykonania dobowa cena referencyjna na RDN jest wyższa niż ostateczny kurs rozliczeniowy na rynku terminowym, beneficjentem różnicy jest kupujący - traci sprzedający; odwrotna sytuacja ma miejsce w przypadku, gdy dobowa cena referencyjna na RDN jest niższa niż ostateczny kurs rozliczeniowy na rynku terminowym.
Agnieszka Szostek
Rzecznik Prasowy Giełdy Energii SA
Źródło: Giełda Energii SA
