Ster-Projekt wchłonie Telmax
W lutym Ster-Projekt obejmie emisję ok. 250 tys. akcji bydgoskiej firmy za ok. 10 mln zł. W kolejnym etapie, do końca roku, zaoferuje dotychczasowym właścicielom Telmaksu własne walory i przejmie całkowitą kontrolę nad spółką.
Telmax specjalizuje się w obsłudze firm z sektora użyteczności publicznej (utilities). Firma ma własną bazę klientów i ciekawe produkty (m.in. systemy bilingowe), dzięki czemu jest łakomym kąskiem dla liderów branży informatycznej. Kupnem Telmaksu interesował się m.in. Spin, z grupy Prokomu. Ostatecznie oferty złożyły Ster-Projekt i ComputerLand. Druga ze spółek (poprzez firmę zależną CIE) jest liderem, jeśli chodzi o obsługę firm energetycznych. W 2002 r. sprzedaż do tego segmentu miała wartość ok. 30 mln zł. W 2003 r. wzrosła do 70 mln zł. Plany na bieżący rok mówią już o 100 mln zł. Roczne obroty Telmaksu to ok. 25-30 mln zł.
Dla Ster-Projektu kupno Telmaksu oznacza wejście w całkowicie nowy obszar działalności. - Przygotowaliśmy dobrą ofertę, mamy wspólnych udziałowców. Chcemy pozostawić obecnym właścicielom Telmaksu dużą swobodę i niezależność w dalszym prowadzeniu biznesu - mówił Piotr Smólski, prezes Ster-Projektu.
Wchłonięcie Telmaksu odbywać się będzie w dwóch etapach. Na początku lutego warszawski integrator obejmie za gotówkę emisję Telmaksu o wartości 10 mln zł. Dzięki temu będzie kontrolował ok. 30% kapitału. Ster-Projekt przeprowadza obecnie badanie bydgoskiej firmy. Trwa przygotowywanie dokumentów. Potrwa to do końca stycznia. - Chcemy jak najszybciej wesprzeć Telmax w rywalizacji z grupą ComputerLandu o nowe kontrakty - tłumaczył P. Smólski.
Kolejnym etapem akwizycji będzie wymiana akcji. - Zaoferujemy obecnym udziałowcom Telmaksu nasze papiery. Dotyczy to wszystkich akcjonariuszy, również indywidualnych - stwierdził P. Smólski. Około 40% walorów Telmaksu jest w rękach inwestorów finansowych. Ok. 30% posiadają inwestorzy prywatni - założyciele spółki, m.in. prezes Zbigniew Kuliński. Pozostałe papiery są w wolnym obrocie. - Jesteśmy na etapie uzgadniania parytetu wymiany akcji. Chcemy przejąć pełną kontrolę nad Telmaksem - powiedział prezes Ster-Projektu. Cała operacja powinna zostać zakończona do końca roku.
Poniedziałkowa sesja przyniosła wyraźny wzrost zainteresowania papierami obu spółek. Kurs Ster-Projektu wzrósł o 5,7%, do 18,4 zł (był najwyższy od października ub.r.). W przypadku Telmaksu wolumen przekroczył 94 tys. walorów (rekord w giełdowej historii spółki), co oznacza, że właściciela zmieniło ponad 12% kapitału. Kurs zwyżkował o 1,8%, do 39 zł.
