Wiceprezes TVN John Driscoll za powiedział, że emisja obligacji jest częścią szerszej strategii grupy ukierunkowanej na optymalizację struktury kapitałowej, obniżenie kosztów finansowych przy jednoczesnym wydłużeniu okresu zapadalności długu.
TVN wypłaci 0,72 zł dywidendy na akcję, jeśli zrealizuje proces refinansowania obligacji Senior Notes zapadalnych w 2017 roku przed datą walnego zgromadzenia akcjonariuszy. Natomiast jeśli proces refinansowania obligacji Senior Notes zakończy się po dacie walnego to dywidenda wyniesie 0,59 zł na jedną akcję.
W przypadku dywidendy na poziomie 0,72 zł na akcję dzień jej wypłaty zaproponowano na 9 grudnia, zaś w przypadku poziomu 0,59 zł na akcję na 8 maja.
"Korzystamy ze sprzyjającej sytuacji na rynku obligacji i zamierzamy sprzedać emisję obligacji o wartości 485 mln euro. Środki zostaną przeznaczone na spłatę obecnych obligacji zapadających w 2017 r. Nasza oferta jest częścią szerszej strategii Grupy TVN ukierunkowanej na optymalizację struktury kapitałowej, obniżenie kosztów finansowych przy jednoczesnym wydłużeniu okresu zapadalności długu" - powiedział cytowany w komunikacie prasowym John Driscoll, wiceprezes TVN.
"Jako część tej strategii, zakładając udane refinansowanie, zarząd spółki zaproponował dywidendę w wysokości 0,72 zł na akcję płatną w grudniu br., natomiast nie przewiduje wypłaty kolejnej dywidendy przed rokiem 2015" - dodał.
We wtorek TVN poinformował, że wyemituje obligacje Senior Notes o wartości 450-500 mln euro z terminem zapadalności w 2020 roku w celu refinansowania w całości obligacji Senior Notes z terminem zapadalności w 2017 roku. Obligacje nowej emisji będą oprocentowane od 6 proc. do 7,25 proc. w skali roku.
W komunikacie podano, że cena emisyjna obligacji nowej emisji zostanie ustalona w drodze budowania księgi popytu wśród potencjalnych inwestorów w ramach oferty prywatnej skierowanej do wybranych inwestorów instytucjonalnych.
Zarządzającymi procesem budowy księgi popytu są J.P. Morgan Securities plc, Nomura International plc oraz BNP Paribas, natomiast Deutsche Bank AG pełni rolę współzarządzającego.
Za 2011 rok dywidenda TVN wyniosła 0,1 zł na akcję.
Komentarz DM BZWBK : Informacja stanowi pozytywną niespodziankę. Podczas prezentacji wyników za 4 kw.'12 z wypowiedzi zarządu można było wnioskować, ze wybór leży pomiędzy wypłatą dywidendy, a refinansowaniem długu.
Dariusz Górski
