Plan wykonany w 94 proc.
Po 11 miesiącach br. dochody budżetowe ukształtowały się na poziomie 164,48 mld zł, co oznacza wykonanie planu w 94,1%. Wydatki budżetowe wyniosły w tym okresie 186,68 mld zł (89,0% planu). Oznacza to wartość deficytu na poziomie 22,19 mld zł, tj. 63,4% planu.
Spośród dochodów podatkowych najwyższe wykonanie, tj. 93,3% rocznego planu, zostało osiągnięte w przypadku CIT, gdzie wpływy wyniosły 13,71 mld zł. Można oczekiwać, że tutaj dochody mogą przewyższyć sumę planowaną nawet o 1 mld zł, jako że w grudniu następuje wpłata niejako dwukrotności miesięcznej zaliczki, tj. zarówno za listopad, jak i za grudzień. Ponadto, po raz kolejny dużo środków wpłynęło z tytułu PIT (po listopadzie łącznie 21,67 mld zł, czyli 91,8% planu), co stanowi naturalną konsekwencję objęcia coraz większej liczby osób wyższymi stawkami podatkowymi.
Wysoki poziom wykonania dochodów budżetowych został przede wszystkim osiągnięty dzięki dochodom niepodatkowym, w przypadku których roczny plan został wykonany praktycznie już po wrześniu. Po październiku bowiem (szczegółowe dane za listopad nie są jeszcze dostępne) wykonanie dywidend i wpłat z zysku wyniosło 2,60 mld zł (plan na cały rok 961,7 mln zł), dochodów jednostek budżetowych ? 8,90 mld zł (plan: 7,71 mld zł). Z kolei, nadal niskie są wpływy z cła (1,16 mld zł, tj. 74,3% planu) po listopadzie.
Nie doszło do istotnych zmian w źródłach finansowania deficytu. Ministerstwo Finansów konsekwentnie realizuje strategię odchodzenia od finansowania papierami wartościowymi o krótkim terminie zapadalności (bonami skarbowymi) na korzyść obligacji, tj. papierów długookresowych. W okresie styczeń-listopad emisja tych pierwszych wyniosła 21,9 mld zł, czyli o ponad połowę mniej niż w analogicznym okresie roku poprzedniego. Ponadto, dużo wyższe niż planowano (310,0%) finansowanie zagraniczne połączone z niskim finansowaniem krajowym (36,6%) stanowi następstwo coraz wyższych emisji papierów wartościowych na rynki zagraniczne.
Na koniec grudnia można oczekiwać, że deficyt budżetowy nie przekroczy 80% planu.
Mateusz Mokrogulski
starszy analityk