Notowane na warszawskiej giełdzie niezależne Altus TFI SA specjalizuje się w tworzeniu i zarządzaniu funduszami zamkniętymi o zróżnicowanych strategiach inwestycyjnych, przeznaczonymi dla zamożnych inwestorów prywatnych oraz klientów instytucjonalnych. 25 sierpnia br. towarzystwo z sukcesem zakończyło emisję certyfikatów inwestycyjnych niededykowanego (przeznaczonego dla szerszego grona inwestorów) Altus Funduszu Inwestycyjnego Zamkniętego Aktywnej Alokacji Spółek Dywidendowych.
Inwestorzy mogli kupić je w ING Banku Śląskim SA, domu maklerskim Domu Inwestycyjnego Xelion Sp. z o.o. oraz bezpośrednio w Altus TFI SA. Towarzystwo pozyskało z emisji serii U około 21 mln zł. - Naszym zdaniem segment funduszy spółek dywidendowych ma wciąż duży potencjał. W tym roku, dzięki emisjom i wypracowanym stopom zwrotu, wartość aktywów netto Altus FIZ Aktywnej Alokacji Spółek Dywidendowych wzrosła o blisko 82 mln zł, podwajając WAN. Obecnie nasz podmiot jest trzeci w rankingu pod względem wartości aktywów w tym segmencie rynku i jest największym funduszem dywidendowym spośród inwestujących na warszawskiej GPW - mówi Piotr Osiecki, prezes Altus TFI SA.
- Do końca 2015 r. planujemy, ze względu na ciągle duży popyt ze strony inwestorów, kolejne emisje certyfikatów Altus FIZ AASD. Obecnie takie produkty oferuje osiem spośród 37 krajowych TFI, przy czym tylko nasz fundusz zakłada aktywną alokację aktywów. Jesteśmy firmą niezależną, niezwiązaną z żadną grupą kapitałową, co daje większe szanse na nawiązanie współpracy w zakresie dystrybucji certyfikatów tego funduszu z bankami, firmami wealth management, czy niezależnymi pośrednikami. Zainteresowanie wyrażają również banki, które mają takie produkty w bieżącej ofercie, m.in. dzięki podmiotom z grupy kapitałowej. Świadczyć może o tym przykład ING Banku Śląskiego SA, który był jednym z dystrybutorów przy ostatniej bardzo udanej emisji Altus FIZ AASD - dodaje prezes Piotr Osiecki.
W efekcie emisji oraz wypracowanej stopy dodatniej stopy zwrotu przez zarządzających aktywa Altus FIZ Aktywnej Alokacji Spółek Dywidendowych wzrosły w sierpniu o 17,23 proc. (tj. o 21,23 mln zł) do 144,77 mln zł. W porównaniu z końcem 2014 r. aktywa Altus FIZ AASD zwiększyły się o 129,47 proc. (tj. o 81,68 mln zł).
Na koniec lipca br., według danych Izby Zarządzających Aktywami i Funduszami, łączna wartość aktywów netto 11 monitorowanych funduszy dywidendowych wynosiła 2207,93 mln zł, co oznacza wzrost w porównaniu z czerwcem o 2,96 proc., a z końcem 2014 r. o 89,69 proc. To oznacza, że Altus TFI SA zwiększa w tym roku udział w tym segmencie rynku. Na koniec lipca br. fundusz Altus FIZ Aktywnej Alokacji Spółek Dywidendowych miał 5,6-proc. w nim udział, co dawało firmie drugie miejsce w rankingu, pod względem wartości zarządzanych aktywów netto (przy WAN na poziomie 123,49 mln zł).
Dla zespołu zarządzających Altus FIZ Aktywnej Alokacji Spółek Dywidendowych kluczowa jest selekcja aktywów. Inwestują powierzone środki wyłącznie w akcje spółek wysokiej jakości (wypracowujące wysoki zwrot na kapitale własnym - ROE, wykazujące stabilny cash flow i corocznie poprawiające wyniki), i których polityka zarządu zakłada stały strumień dywidendy. Zarządzający dokonują aktywnej alokacji aktywów - w zależności od sytuacji rynkowej zaangażowanie w akcje może wynosić od 0 do 100 proc. Wykorzystywane są również kontrakty terminowe. Polityka inwestycyjna funduszu dopuszcza także inwestycje na rynkach zagranicznych.
- Od początku działalności Altus FIZ Aktywnej Alokacji Spółek Dywidendowych, a więc od 21 lutego 2013 r., zarządzający nim zespół wypracował 20,39-proc. stopę zwrotu, w tym samym czasie indeks szerokiego rynku WIG wzrósł o 11,77 proc. W ubiegłym roku - kiepskim dla rynku akcji, kiedy WIG wzrósł zaledwie o 0,3 proc., naszym zarządzającym nie tylko udało się ochronić kapitał inwestorów, ale zarobili dla nich 2,7 proc. Wydaje się nam, że dzięki prawidłowej selekcji spółek i aktywnej alokacji, Altus FIZ Aktywnej Alokacji Spółek Dywidendowych przyniesie w tym roku inwestorom znacznie wyższe zyski. Na koniec sierpnia br. stopa zwrotu wynosiła 7,25 proc., co biorąc pod uwagę dużą zmienność na warszawskiej giełdzie, jest dobrym wynikiem - mówi Piotr Osiecki.
Niezależne Altus TFI SA działa na polskim rynku ponad sześć lat. 2 grudnia 2008 r. firma otrzymała zezwolenie Komisji Nadzoru Finansowego na prowadzenie działalności, w tym na tworzenie i zarządzaniem funduszami, a 16 czerwca 2010 r. zezwolenie na zarządzanie portfelami instrumentów finansowych. Towarzystwo nie należy do żadnej kapitałowej grupy bankowej czy ubezpieczeniowej - jego założycielami są m.in. Piotr Osiecki (największy akcjonariusz) i Andrzej Zydorowicz, obaj od kilkunastu lat związani z polskim rynkiem kapitałowym.
Akcjonariuszami są także zarządzający funduszami, co stabilizuje politykę inwestycyjną firmy. Od 11 lipca ub.r. akcje Altus TFI SA są notowane na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie (indeksy: WIG250, WIG-Poland). Wejście na główny parkiet giełdy wraz z systematycznym zdywersyfikowanym wzrostem liczby funduszy oraz wartości zarządzanych aktywów są podstawą średnioterminowej strategii spółki, którą zarząd konsekwentnie realizuje.
Sytuacja finansowa towarzystwa od początku działalności jest bardzo stabilna - w 2014 r. wypracowało 36,16 mln zł zysku netto, przy 90,51 mln zł przychodów netto ze sprzedaży. W I półroczu 2015 r. zysk netto Altus TFI SA wyniósł 22,81 mln zł, o 44,14 proc. więcej niż w tym samym okresie ub.r. Przychody netto ze sprzedaży zwiększyły się o 129,15 proc. do 90,94 mln zł. Na koniec sierpnia br. Altus TFI SA zarządzało 8,91 mld zł aktywów: 6,58 mld zł zgromadzonych w 66 funduszach inwestycyjnych oraz 2,31 mld zł w ramach usługi asset management.
Opr. MD
